- Jak poważny jest problem rekordowego długu na kartach kredytowych?
- Co jest tego powodem?
- Czy to objawy nowego kryzysu w USA?
Pandemiczne oszczędności w USA zostały przejedzone
Amerykanie mierzą się z problemem wzrostu kosztów życia. Coraz wyższe rachunki i opłaty, wzrost cen żywności, czynszów czy cen nieruchomości spowodował, że portfele obywateli USA się kurczą.
W rezultacie, Amerykanie zadłużają się. Z ostatnich danych Rezerwy Federalnej wynika, że całe zgromadzone podczas pandemii nadmiarowe oszczędności zostały już wydane.
Od sierpnia 2021 roku do początku 2024 roku, czyli w zaledwie dwa i pół roku, Amerykanie wyczerpali 2,3 bln USD zgromadzonych oszczędności. Były to środki, które uzyskali od rządu w ramach pakietów stymulacyjnych jako odpowiedź na pandemię COVID.
Wykres: Nadmiarowe oszczędności w 2021 roku wyniosły 2,1 bln USD. W 2024 roku osiągnęły one ujemną wartość -170 mld USD.
Źródło: Bureau of Economics Analysis, Rezerwa Federalna, Bloomberg.
Rząd wypłacał wówczas bezpośrednie czeki gotówkowe dla większości obywateli. To zwiększyło ich dochody w czasie ograniczonych wydatków. Zasiłki dla bezrobotnych zostały podwyższone i przedłużone, co dodatkowo wspomogło budżety domowe.
Wiele osób ograniczyło wydatki na podróże, rozrywkę i jedzenie na mieście z powodu lockdownów i restrykcji, co prowadziło do gromadzenia gotówki.
Ponadto, niskie stopy procentowe zachęcały do oszczędzania, a nie do wydawania lub inwestowania w tradycyjne sposoby. W rezultacie, nadwyżka ta osiągnęła imponującą kwotę 2 bln USD, znacząco zwiększając oszczędności Amerykanów.
Teraz, tej nadwyżki już nie ma. Została w pełni wydana. Amerykanie wyczerpywali miesięcznie blisko 70 mld USD nadmiarowych oszczędności z pandemicznych środków stymulacyjnych.
Zobacz również: Gospodarka tonie w długach. Kto za to zapłaci?
Rekordowe zadłużenia na kartach kredytowych
Co więcej, przeciętny Amerykanin zadłużał się. Niepokojące jest to, że długi wzrastały z tytułu codziennych wydatków.
Zadłużenie amerykańskich konsumentów na kartach kredytowych wzrosło o blisko 40% w ciągu zaledwie 3 lat! Amerykańskie gospodarstwa domowe zadłużyły się w najszybszym tempie od czasu kryzysu finansowego z 2008 roku.
Zadłużenie z tytułu kart kredytowych w Ameryce bije kolejne rekordy przez ponad 2 lata. Początkowo, środki stymulacyjne związane z COVID pomogły w spłacie sporej części długu. Jednak potem wzrosło o blisko 40% w 3 lata do 1,13 bln USD, wynika z danych Rezerwy Federalnej w Nowym Jorku.
Wykres: Saldo długu kart kredytowych Amerykanów (linia niebieska) w ujęciu nominalnym oraz w ujęciu realnym w cenach z 2000 roku (linia czerwona)
Źródło: Financial Times, Rezerwa Federalna w Nowym Jorku.
Co bardziej niepokojące, zwiększyły się również koszty obsługi tego zadłużenia. Oprocentowanie kart kredytowych wzrosło o 30% w ciągu 18 miesięcy nadszarpując napięte budżety konsumentów w USA.
Wykres: Łączny dług Amerykanów na kartach kredytowych.
Źródło: Cnet.com
Przeciętne oprocentowanie długu na karcie kredytowej w USA wynosi obecnie blisko 23%, wynika z danych Rezerwy Federalnej za I kwartał 2024 roku. To więcej niż wcześniejszy rekord z lat 80., oszacował Bloomberg.
Wykres: Przeciętne oprocentowanie długu na kartach kredytowych w USA.
Źródło: Cnet.com
W 2023 roku amerykańscy konsumenci mieli o 50% więcej wydatków opłaconych kartami kredytowymi niż w 2020 roku. To zwyżka o 51 mld USD do 157 mld USD, wynika z danych dostarczonych przez amerykańskie banki do Federalnej Korporacji Ubezpieczeń Depozytów (FDIC).
Według danych agencji Moody's, zaległości w spłacie kredytów na kartach kredytowych są na najwyższym poziomie od 13 lat. Stało się tak pomimo tego, że banki odnotowały rekordowe zyski z pożyczek na karty kredytowe, podał Financial Times.
Źródło: Financial Times, Moody's
Pocieszające jest to, wskaźniki zaległości spłaty kart kredytowych są nadal niższe niż rekordowe 7,1% w czasie kryzysu finansowego lat 2007-2009. Stało się tak częściowo dzięki rosnącym dochodom czy niskiemu bezrobociu w USA.
Trudno przeoczyć jednak wzrost z 2% do 4% w 2024 roku. Trend pokazuje, że sytuacja może ulec jeszcze pogorszeniu.
Czytaj także: Gospodarczy tygrys Europy. Polska gospodarka ma świetne prognozy
