Wniosek do NCBiR o płatność końcową w ramach projektu analogowego
Bioton w marcu 2022 roku otrzymał od NCBiR informację o uznaniu za zakończony projekt pt."Opracowanie innowacyjnej technologii wytwarzania krótko i długodziałających analogów insuliny mających zastosowanie w terapii cukrzycy. Uznanie projektu za zakończony jest wynikiem pozytywnego rozpatrzenia przez NCBiR złożonej przez spółkę informacji końcowej i wniosku o płatność końcową, co skutkuje zakończeniem realizacji tego projektu w ramach warunków wskazanych w umowie o dofinansowanie z NCBiR. Spółka poniosła nakłady w ramach tego projektu w wysokości ok. 3 mln zł, a otrzymane dotacje wynoszą łącznie ok. 2,14 mln zł.
W ramach wykonanych prac Spółka otrzymała patent na krystaliczną postać insuliny glargine o stechiometrycznej zawartości cynku i sposób jej otrzymywania (P.426225) oraz otrzymała patent na krystaliczną, bezcynkową postać insuliny glargine i sposób jej otrzymywania (P. 426224).
Rozliczenie kontraktu z NCBiR jest tylko jednym z elementów realizacji projektu analogowego, a kolejnym kluczowym jest przeprowadzenie badań klinicznych i rejestracja produktu w Europie i USA.
Aneks do umowy pożyczki z UniApek S.A.
Pod koniec listopada 2021 roku Bioton poinformował o zawarciu aneksu do umowy pożyczki z UniApek S.A. (grupa kapitałowa Dongren). Aneks ten dotyczy zmiany harmonogramu spłaty pożyczki do dnia 5 grudnia 2022 r.
Sytuacja płynnościowa spółki w minionych kwartałach ulegała systematycznej poprawie, jednak 4Q21 przyniósł wyraźne zauważalne zwiększenie zatowarowania, co spowodowało zaangażowanie w zapasy w kwartalne dodatkowych 13,3 mln zł. Wynika to z dwóch głównych czynników. Po pierwsze, konieczności zrobienia większych zapasów w celu zabezpieczenia surowców pod przyszłą produkcję w związku z opóźnieniami logistycznymi na rynku związanymi z COVID-19. Po drugie, ze zwiększenie wartości zapasów substancji insuliny zabezpieczającej m.in. wygrane przetargi w Chinach.
Dla zobrazowania tej sytuacji warto podać, że poziom zapasów w GK Bioton wyniósł na koniec 2021 roku 125,1 mln zł, co jest najwyższym poziomem zapasów na koniec roku odkąd spółka zaczęła raportowanie wyników na GPW, czyli od 2004 roku. Z drugiej strony spółka uregulowała więcej niż zazwyczaj zobowiązań krótkoterminowych z tytułu dostaw i usług, co spowodowało, że spadły one do poziomu 36,9 mln zł – najniższego od 2006 roku. Naszym zdaniem potwierdza to tezę o istotnej poprawie pozycji płynnościowej spółki.
Poniżej przedstawiamy zadłużenie netto z tytułu kredytów i pożyczek na tle wielkości zaangażowanych środków w kapitał obrotowy w ostatnich kilkunastu kwartałach.
