Według analizy przeprowadzonej przez platformą inwestycyjną eToro, lojalność i zaangażowanie są w inwestowaniu równie ważne, jak w związku pełnym miłości.
Na podstawie danych z ostatnich 100 lat, prawdopodobieństwo dodatniego zwrotu ze spółek indeksu S&P 500 przez jeden rok wynosi 72 proc. Jednak odsetek ten wzrasta do 87 proc. w przypadku 10 lat i 95 proc. w przypadku 20 lat. Potwierdzają to dane z brytyjskiego indeksu All Share, przy czym prawdopodobieństwo dodatniej stopy zwrotu wzrasta z 66 proc. w ciągu jednego roku do 83 proc. w ciągu 20 lat.
Ciekawe są też dane historyczne. W ubiegłym stuleciu osoba inwestująca przez jeden rok odnotowałaby średni zwrot na poziomie 9 proc. w USA i 6,4 proc. w Wielkiej Brytanii, jednak w dowolnym okresie 20 lat średnia stopa zwrotu wyniosła odpowiednio 265 proc. i 245 proc.
Ben Laidler, analityk rynków globalnych w eToro komentuje: „Chociaż każdy inwestor przechodzi przez trudne chwile w swoich inwestycjach, największe korzyści osiągają ci, którzy realizują plan długoterminowy i trzymają się obranego kursu. Jak pokazują nasze dane S&P i FTSE, czas na rynkach wyprzedza czas rynku, a zwroty zdecydowanie się poprawiają w dłuższych okresach."
Dane eToro wykazują również zyski za wytrwałość w inwestycjach w trudnych okresach. Firmy takie jak Amazon, BAE Systems i Berkshire Hathaway nagradzały lojalnych inwestorów, odrabiając straty po dużych spadkach i odnotowując pokaźne zyski (Tabela 1).
Meta została przyćmiona przez wielu inwestorów po spadku o 77 proc. w latach 2021 i 2022, ale odbiła się i w nieco ponad 12 miesięcy zapewniła odbicie na poziomie 351 proc., odnotowując łączny zwrot na poziomie 527 proc. w ciągu dziesięciu lat. Podobnie Amazon osiągnął 796 proc. całkowitego zwrotu w ciągu 10 lat pomimo spadku o 53 proc. między listopadem 2021 r. a grudniem 2022 r.
Analiza wskazuje również na niebezpieczeństwa, jakie niesie ze sobą krótkotrwały romans. Spółki osiągające długoterminowe wyniki słabsze, w tym Barclays, Pfizer i St. James's Place, podbiły serca inwestorów kuszonych trzycyfrowymi wzrostami, które szybko wygasły, pozostawiając niekiedy niesamowicie duże straty (Tabela 2).
Laidler dodaje: „Zakończenie inwestycji może kusić, gdy sprawy nie układają się dobrze w konkretnym przypadku, ale jeśli fundamenty firmy pozostaną mocne, lepiej będzie unikać pochopnej sprzedaży, której można później żałować. Wystarczy spojrzeć na transformację, jaką zaszły w zeszłym roku spółki dużych firm technologicznych, takich jak Meta i Amazon, które pod koniec 2022 r. notowały spadki".
Tabela 1 – Akcje, które odnotowały spektakularne ożywienie po znaczącym spadku w ciągu ostatnich pięciu lat
|
Lp |
Spółka |
Spadek |
Wzrost |
Zwrot w okresie 10 lat |
|
1 |
Amazon |
-53% (Lis '21- Gru '22) |
93% (Gru '22 - teraz) |
796% |
|
2 |
Meta |
-77% (Wrz '21 - Lis '22) |
351% (Lis '22 - teraz) |
527% |
|
3 |
Berkshire Hathaway |
-24% (Mar '22 - Paź '22) |
43% (Paź '22 - teraz) |
239% |
|
4 |
BAE Systems |
-34% (Lu '20 - Lis '20) |
176% (Lis '20 - teraz) |
173% |
|
5 |
Investec |
-74% (Mar '18 - Paź '20) |
342% (Paź '20 - teraz) |
73% |
*Ceny akcji na dzień 30 stycznia 2024 roku
Tabela 2 – Akcje, które w ciągu ostatnich pięciu lat odnotowały zauważalne wzrosty, ale od tego czasu notowały słabsze wyniki
|
Lp |
Spółka |
Wzrost |
Spadek |
Zwrot w okresie 10 lat |
|
1 |
GameStop |
737% (Sty '21) |
-60% (Sty '21 - teraz) |
63% |
|
2 |
Warner Bros Discovery |
264% (Paź' 20 - Mar '21) |
-85% (Mar '21- teraz) |
-75% |
|
3 |
Pfizer |
122% (Mar '20 - Gru '21) |
-55% (Gru '21- teraz) |
-7% |
|
4 |
Barclays |
131% (Mar '20 - Sty '22) |
-33% (Sty '22- teraz) |
-47% |
|
5 |
St. James Place |
128% (Mar '20 - Sty '22) |
-61% ( Sty '22 - teraz) |
-15% |
*Ceny akcji na dzień 30 stycznia 2024 roku
Ben Laidler przygotował wskazówki dotyczące udanej relacji z portfelem:
- Wyjdź naprzeciw – widziałeś, jak inni to robią, ale nigdy tego nie próbowałeś... Inwestowanie może być onieśmielające, a rozpoczęcie może wydawać się najtrudniejszą częścią. Jednak dysponując odpowiednią wiedzą, każdy może to zrobić, a zyski rosną wraz z upływem czasu – im wcześniej zaczniesz, tym lepiej.
- Zaangażuj się na dłużej – stare powiedzenie „to czas na rynku, a nie czas rynku" brzmi zawsze jak prawdziwie. Jak w każdym związku będą wzloty i upadki, ale historia pokazuje, że lojalność wobec inwestowania się opłaca.
- Pamiętaj jednak, że możesz zmienić zdanie – łatwo dać się zwieść i zakochać w konkretnej akcji, która jest w centrum uwagi. Jednak, podobnie jak w przypadku związku, jeśli długo i intensywnie myślisz i dojdziesz do wniosku, że to po prostu nie wyjdzie, wtedy i tylko wtedy możesz odpuścić.
- Wiedz, czego szukasz – zarówno w miłości, jak i w inwestowaniu ważne jest, aby wiedzieć, czego chcesz. Niezależnie od tego, jakim typem osobowości jesteś, od początku ustal swoje cele inwestycyjne, aby móc wybrać portfel, który pomoże Ci je osiągnąć.
- Nie oceniaj książki po okładce – piękno jest widoczne tylko powierzchownie, więc zanim wydasz ocenę na temat firmy, upewnij się, że przeprowadziłeś badania na temat jej historycznych osiągnięć, jej zobowiązań i wartości. Wiedza to potęga, jeśli chodzi o inwestowanie, więc zanim kupisz nowe, błyszczące akcje, upewnij się, że przeprowadziłeś rozeznanie.
