W dniu wydania raportu kurs akcji Asbis wyniósł 21,90 zł.
"Dynamika wzrostu sprzedaży firmy spowolniła w pierwszej połowie 2024 roku, a marża zysku brutto ze sprzedaży w 2024 roku prawdopodobnie pozostanie pod presją z powodu wysokiej bazy z ostatnich dwóch lat. Biorąc pod uwagę publikację wytycznych zarządu na rok finansowy 2024 oraz miesięcznych danych sprzedażowych za drugi kwartał 2024 roku, z oczekiwanym odbiciem dynamiki wzrostu sprzedaży w drugiej połowie 2024 roku, obniżyliśmy nasze prognozy sprzedaży i zysków, co przełożyło się na obniżenie naszej 12-miesięcznej wyceny efektywnej wartości (EFV) dla firmy" - napisano.
"Mimo to nadal oferuje ona solidny dwucyfrowy potencjał wzrostu w stosunku do obecnej ceny rynkowej akcji, podczas gdy akcje firmy są notowane przy niskich mnożnikach P/E i EV/EBITDA na poziomie odpowiednio 5,1x i 3,6x w 2024 roku – tj. z ok. 60 proc./50 proc. dyskontem w stosunku do grupy porównawczej. W rezultacie utrzymujemy naszą długoterminową fundamentalną rekomendację kupna dla Asbis. Z drugiej strony, oczekując słabych wyników kwartalnych za drugi kwartał 2024 roku, utrzymujemy naszą krótkoterminową neutralną ocenę rynku względną dla akcji Asbis" - dodano.
Depesza jest skrótem raportu DM BOŚ. Jego autorem jest Jakub Viscardi. Pierwsze rozpowszechnienie nastąpiło 23 lipca 2024 r. o godzinie 7:40.
W załączniku znajduje się plik z wymaganymi zastrzeżeniami prawnymi. (PAP Biznes)
