polenergia praca

Wczorajsza sesja zakończyła się delikatnym wzrostem WIG20 o 0,4%, tym samym zatrzymał się na poziomie 2136,5 pkt - to jest najwyższym od ponad roku. Tego dnia obroty na polskich blue chipach wyniosły solidne 1,2 mld PLN. W gronie spółek najsilniej zwyżkujących, znalazły się m.in. Allegro 2,5%, Pekao 2,3% oraz Santander PL 2,2%. Z drugiej strony znalazły się takie walory jak: CCC -2,1%, Tauron -2,0% oraz LPP -1,6%. Wzrostami również zakończyły się notowania mWIG40 oraz sWIG80, które zyskały odpowiednio: 0,2%/0,5%.

We wtorek na europejskich parkietach panowały mieszane nastroje,

CAC40 stracił 0,4%, DAX poszedł w dół o 0,1%, natomiast FTSE100 zakończył dzień na blisko rejonów otwarcia. Kolejny dzień z rzędu główne indeksy z USA znalazły się pod wodą. Najwięcej tego dnia stracił S&P500 (-0,9%), dalej był Dow Jones (-0,8%), a Nasdaq poszedł w dół o 0,6%. Podczas wtorkowych notowań negatywnie wyróżniły się spółki telekomunikacyjne, za przyczynę obiera się zmniejszenie stopy dywidendy przez dawnego monopolistę z tej branży (AT&T), który zamierza sfinansować przejęcie udziałów w Discovery. Rynek zastanawia się, czy Fed zamierza podjąć działania wobec rosnącej presji inflacyjnej, która „dusi” rynki. Dzisiaj przed nami o 11:00 odczyt wskaźnika CPI za kwiecień ze strefy euro, a o 20:00 poznamy protokół z posiedzenia FOMC. Na rynkach azjatyckich Shanghai Composite Index delikatnie idzie w dół o 0,4%, a Nikkei traci 1,5% .Od samego rana kontrakty terminowe na DAX i na amerykańskie indeksy świecą się na czerwono.

SKRÓT INFORMACJI ZE SPÓŁEK

• Polenergia: EBITDA w 1Q’21 8% powyżej konsensusu mimo niskiej produkcji. Konferencja z zarządem dziś o 10:00 [tabela BDM];
• Relpol: Dobre wyniki za 1Q’21 (EBITDA +30% r/r)- brak efektu wzrostu surowców i wzrost marż. Wg zarządu „kolejne miesiące powinny być jeszcze lepsze” [tabela BDM];
• Atende, Elzab: Publikacja wyników za 1Q’21;
• CCC: Publikacja finalnych wyników za 2020/21 [tabela BDM];
• CD Projekt: Sąd skonsolidował pozwy zbiorowe w USA przeciwko spółce;
• PGE: Elektrownia Bełchatów pracuje zgodnie z zapotrzebowaniem systemu energetycznego;
• ML System: Spółka ma list intencyjny ws. wykorzystania Covid Detector w laboratoryjnej diagnostyce;
• OFE: Rząd pracuje nad powiązaniem między IKE a PPK – W. Buda;
• Ciech: Zarząd nieoczekiwanie rekomenduje 3,0 PLN dywidendy/akcję (DY 7,2% brutto) - pozytywne [komentarz BDM];
• PKN Orlen: Budowa farmy wiatrowej Baltic Power to koszt ok. 14 mld PLN;
• Alumetal: Podsumowanie konferencji po wynikach 1Q’21 (18.05.21);
• WP: Podsumowanie konferencji po wynikach 1Q’21;
• Atal: Deweloper oczekuje wzrostu wolumenów do ok. 4 tys. rocznie – Puls Biznesu.

WYKRES DNIA

Ropa spada po tym jak BBC poinformowało, cytując rosyjskiego dyplomatę Michaiła Uljanowa, że w środę może zostać ogłoszony ważny komunikat dotyczący rozmów w sprawie powrotu do umowy nuklearnej między Iranem a USA z 2015 roku. Powrót do porozumienia mógłby pozwolić na zniesienie amerykańskich sankcji nałożonych na eksport ropy z Iranu i zwiększyć podaż na rynku.

Ropa Brent intraday

✕

Źródło: Dom Maklerski BDM S.A., Bloomberg

WIG20

✕

Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.

S&P500

✕

Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.

Informacje o spółkach

Polenergia

Spółka opublikowała raport za 1Q’21. Konferencja z zarządem dziś o 10:00 na MS Teams

Wybrane dane finansowe [mln PLN]

Źródło: BDM, spółka

Relpol

Spółka przed sesją we wtorek opublikowała wyniki za 1Q’21.

W sprawozdaniu zarządu: „Wyniki grupy kapitałowej osiągnięte w 1Q’21 są dobre, a kolejne miesiące powinny być jeszcze lepsze. W stosunku do 1Q’21 wyraźnie zmieniła się sytuacja rynkowa. Aktualnie rośnie popyt na wyroby Spółki i wypełnia się portfel zamówień. Klienci zaniepokojeni wydłużającymi się terminami dostaw, szczególnie z Azji, oraz rosnącymi cenami surowców, materiałów i wyrobów, składają zamówienia z dużym wyprzedzeniem.

Odnośnie braku rekomendacji wypłaty dywidendy: „Aktualnie, w związku z wysokim zapotrzebowaniem Spółki na środki finansowe niezbędne do realizacji prowadzonych trzech dużych projektów inwestycyjnych polegających na:

a) rozwoju przekaźnika bistabilnego (całkowity koszt projektu to ok. 31,6 mln PLN, a kwota dofinansowania do 12,7 mln PLN),

b) opracowaniu przekaźników o podwyższonej niezawodności dla infrastruktury krytycznej (całkowity koszt projektu to ok. 7,7 mln PLN, a kwota dofinansowania do 3,6 mln PLN),

c) budowie hali produkcyjnej z infrastrukturą towarzyszącą (koszt projektu ok. 9 mln PLN).

Wybrane dane finansowe [mln PLN]

Źródło: BDM, spółka

Elzab

Grupa wypracowała w 1Q’21 ok. 41,9 mln PLN przychodów, o 4,3 mln PLN EBIT i 0,9 mln PLN zysku netto.

Atende

Grupa wypracowała w 1Q’21 ok. 39,7 mln PLN przychodów oraz poniosła ok. 1,6 mln PLN straty EBIT i 1,6 mln PLN straty netto.

CCC

Spółka opublikowała finalne wyniki za 2020/21.

CCC – wyniki 2020/21 [mln PLN]

Źródło: Dom Maklerski BDM S.A., spółka

CD Projekt

Sąd dokonał konsolidacji złożonych pozwów zbiorowych w USA przeciwko CD Projekt i dokonał wyboru wiodącego powoda. Po konsolidacji, wszystkie cztery złożone pozwy rozpatrywane będą w ramach jednego ewentualnego postępowania sądowego.

PGE

Elektrownia Bełchatów pracuje obecnie z mocą zgodną z zapotrzebowaniem zgłaszanym przez operatora systemu przesyłowego. Trwa rozruch ostatniego z 10 bloków energetycznych awaryjnie wyłączonych po poniedziałkowej awarii PSE - poinformowała PGE GiEK w komunikacie prasowym. PGE zwróci się do PSE o pokrycie poniesionych strat i kosztów.

ML System

Spółka podpisała z ALAB Laboratoria i spółką Diagnostyka listy intencyjne dotyczące współpracy w zakresie wykorzystania urządzenia Covid Detector w laboratoryjnej diagnostyce profesjonalnej.

Ciech

Zarząd podjął uchwałę, w której rekomenduje WZA wypłatę 158,1 mln PLN dywidendy/akcję tj. 3,0 PLN DPS (DY 7,2% brutto). Oznacza to wypłatę >100% jednostkowego zysku netto za 2020 rok (155,3 mln PLN). Proponowany dzień dywidendy 24.06.2021, a dzień wypłaty 8 lipca 2021.

Komentarz BDM: informacja pozytywna. W swojej ostatniej rekomendacji Ciech Kupuj 33,2 PLN nie zakładaliśmy wypłaty dywidendy co najmniej do 2023 roku z uwagi na rekordowe nakłady inwestycyjne w 2020-2021 związane gł. z rozwojem zdolności produkcyjnych w obszarze solnym. Konsensus Bloomberg zakładał brak wypłaty w 2021 i 1,55 PLN/akcję w 2022 roku.

Dywidenda/akcję w ostatnich latach [PLN/akcję]

Źródło: BDM, spółka

OFE

Ogłoszone w Polskim Ładzie zmiany w systemie emerytalnym sprawiają, że opłata pobierana przy przekształceniu OFE w IKE traci rację bytu - powiedziała PAP Biznes prezes IGTE Małgorzata Rusewicz. Jej zdaniem, rząd powinien dokonać zmian w projekcie ustawy.

Rząd pracuje nad "jakimś" powiązaniem między IKE a PPK - powiedział w Money. pl wiceminister funduszy i polityki regionalnej Waldemar Buda.

"Zastanawiamy się, jak ten projekt ułożyć przy uwzględnieniu Polskiego Ładu. Być może znajdziemy jakieś powiązanie między IKE z PPK. Pracujemy nad tym. Mamy kierunek wyznaczony, aby dać sobie trochę czasu" - powiedział.

W poniedziałek media podały, że rząd obniży proponowaną opłatę za likwidację OFE z obecnych 15% do 10%.

Alumetal

Podsumowanie konferencji po wynikach 1Q’21 (18.05.2021)- 45 uczestników

- wyniki 1Q’21 rekordowe, a 2Q’21 nie traci impetu (3Q’21 też wskazuje na wysokie zapotrzebowanie);

- zmiana struktury samochodów na paliwa alternatywne znacznie przyśpieszyła w ostatnich kwartałach (4-krotny wzrost udziału);

- zarząd uważa, że spółka jest beneficjentem „elektryfikacji”;

- po 4 kwartałach spadku rejestracji jest odbicie o 4% r/r, spółka spodziewa się wzrostu w kolejnych kwartałach;

- kolejne kwartały spółki powinny być dobre, zarówno w zakresie wolumenów jak i wyników spółki;

Q&A:

- czy spółka widzi już wymierne korzyści walidacji stopów wstępnych ? widać pozytywne efekty, pojawiają się duże zamówienia;

- baza ilościowa usług produkcyjnych ? I jak duże rozwodnienie marży ? Zjawisko usługi produkcyjnej występuje od lat, jego skala rośnie (było 2,5%, w 2021 roku 55). Spółka przeniosła z segmentu pozostałe do podstawowego. Marżowość takich usług jest dobra, skoro spółka się na nią decyduje;

- EBITDA wg. LIFO ? spółka ma metodę FIFO bo to co przyjeżdża do magazynu służy przyszłej produkcji a nie obecnej. Metoda LIFO nieadekwatna;

- jak duży wpływ na wyniki miały zapasy złomów na wyniki ? Czy będzie miało wpływ na 2Q’21 ? efekt wypłaszczony;

- czy całość wolumenów sprzedaży na 2Q’21 zabezpieczona pod względem złomu ? tak, spółka kontraktuje już 3Q’21;

- rynek złomów i dostępność surowców ? ceny zmieniły się mocno, 2Q’21 nie słabnie. Sytuacja covidowa w Indiach zwiększyła zapotrzebowanie na metal przez Chińczyków.

- planowanie ilości w 2Q’21 ? >60 tys. ton pomimo niedoboru półprzewodników nic się nie zmienia;

- co z marżą benchmarkową ? lekko spada ? obecnie spadek kwietniowy to efekt braku komponentów w sektorze automotive i przestojów produkcyjnych w Niemczech. Nie wiadomo ile potrwają, ale raczej sygnały „będźcie gotowi na wysokie zapotrzebowanie”;

- wysokie ceny energii i gazu ? polityka stopniowej kontraktacji, część 2022 zabezpieczona, a kolejne „paczki” później (kilkadziesiąt procent);

- 2 elementy opór wolumenów/marż wpływający na wyniki: to efekty modernizacji zakładu w Kętach (obniżenie jednostkowych kosztów) i wzrost wykorzystania mocy we wszystkich zakładach;

✕

Alumetal celuje w ponad 2 mld PLN przychodów. Zarząd liczy w tym roku na wynikowe żniwa w związku z bardzo korzystnym otoczeniem rynkowym. - Parkiet

WP

Podsumowanie konferencji wynikowej za 1Q’21.

1. COVID-19:
   1. Wakacje.pl powoli zbliżają się do odczytów z ’19 (dobre rezultaty kwietnia i maja);
   2. Nocowanie.pl – rekordowe zainteresowanie turystów kwietniu i maju;
   3. Bardzo dobrze performuje Extradom i lepsze wyniki notuje Domodi;
   4. Totalmoney – banki powróciły do tej formy pozyskiwania klientów;
   5. Superauto – każdy miesiąc przynosi dużo wyższe odczyty niż rok wcześniej.
2. Wyniki 1Q’21:
   1. Wzrost sprzedaży o 21% r/r, pomimo wpływu COVID-19 na turystykę;
   2. Wzrost EBITDA o 48% r/r (oszczędności kosztowe i silny obszar internetu);
   3. Gdyby nie segment turystyczny, to EBITDA ltm grupy wzrosłaby r/r o 36% r/r;
   4. W superauto.pl doszła nowa linia biznesowa, która wpływa na strukturę i prezentację kosztów
   5. Spadek oglądalności w obszarze telewizyjnym i ujemna EBITDA segmentu;
   6. Bardzo dobra pozycja gotówkowa i spadek zadłużenia netto (DN/EBITDA = 0,9x);
   7. Zarząd rekomenduje wypłatę dywidendy w wys. 1,55 PLN/akcję.
3. Q&A:
   1. WPartner – największym partnerem grupy jest OLX (wcześniej była to Polska Press); grupa rozmawia z dużymi mediowymi konkurentami, aby udostępniali WP swoje powierzchnie; w tym modelu działania spółka jest kimś w rodzaju pośrednika, więc ekonomika projektu jest niższa;
   2. Wakacje.pl – kwiecień i maj względem odczytów 2019 roku wyglądają „bardzo dobrze” w części on-line;
   3. Porównanie z Facebook/Google – zdaniem prezesa Facebook rośnie szybciej niż WP na rynku reklamy, a Google wolniej; w 4Q’20/1Q’21 portale były głównym biorcą budżetów wizerunkowych (w 2Q’21 widać „powrót do normalności”); WP podejmuje inicjatywy, które pozwalają osiągać lepsze rezultaty w reklamach performance’owych;
   4. Rynek reklamy internetowej – 2Q’21 jest równie mocny co 1Q’21, ale nie dla wszystkich portali; nie widać póki co negatywnych tendencji, które mogłyby wpłynąć na 3Q’21; WP chce rosnąć szybciej niż rynek;
   5. Baza kosztowa – w 1Q’21 był widoczny wpływ efektywności kosztowej (dobry mix sprzedażowy); poziom kosztów w kolejnych kwartałach powinien być pod kontrolą, więc przy wzroście przychodów powinna działać dźwignia operacyjna;
   6. Segment Travel – może być widoczne zjawisko, że tour-operatorzy nie będą się „zabijali” o miejsca na platformach, bo popyt będzie tak duży; najlepsza sytuacja dla spółki to umiarkowany popyt ze strony klientów; w segmencie będzie działał efekt bardzo niskiej bazy z ubiegłego roku i należy oczekiwać bardzo wysokich dynamik; grupa spodziewa się zwiększenia udziałów w rynku turystycznym względem mniejszych graczy.

Wirtualna Polska Holding wypłaci dywidendę, ale chce nadal rosnąć. Internetowa grupa wraca i do dywidendy, i do przejęć. Ma na kontach prawie 250 mln PLN, ale zakupy zaczęła od niewielkiego serwisu finansowego. - Parkiet

PKN Orlen

Koncern analizuje możliwość zagospodarowania biomasy rolniczej pochodzącej z wytwarzania cukru oraz produktów zbożowych i przetwarzanie jej na wysokomarżowe produkty petrochemiczne, biometan oraz wodór. Spółka podpisała list intencyjny o współpracy w tym zakresie z Krajową Spółką Cukrową.

PKN Orlen zakłada, że moc zainstalowanych odnawialnych źródeł energii w grupie kapitałowej Orlen wzrośnie o kilkadziesiąt MW do końca 2021 roku, w porównaniu do 642 MW obecnie, poinformował ISBnews prezes Daniel Obajtek.

Na obecnym etapie szacunkowy koszt budowy morskiej farmy wiatrowej Baltic Power na Morzu Bałtyckim to ok. 14 mld PLN, poinformował ISBnews prezes PKN Orlen Daniel Obajtek.

Kruk

Spółka wyemituje obligacje serii AK3 o łącznej wartości nominalnej do 70 mln PLN. Obligacje będą oferowane w trybie oferty publicznej i będą notowane na rynku regulowanym Catalyst prowadzonym przez GPW.

PKN Orlen, Energa

PKN Orlen zawarł z Energą porozumienie określające zasady oraz zakres współpracy przy wykonywaniu umowy inwestycyjnej dotyczącej budowy bloku gazowego w Elektrowni Ostrołęka C.

Develia

Spółka rozpoczyna budowę III etapu osiedla Ceglana Park w Katowicach, w którym powstanie w sumie 196 mieszkań.

PGE

Polska Grupa Energetyczna (PGE) i Uniwersytet Morski w Gdyni podpisały list intencyjny o współpracy eksperckiej w celu rozwijania morskiej energetyki wiatrowej w Polsce, podała spółka. Wspólne działania obejmują badania, analizy, wymianę doświadczeń i utworzenie Centrum Offshore pod patronatem honorowym Ministra Edukacji i Nauki.

SimFabric (NC)

Spółka podpisała 6 nowych umów z GroMar sp. z o.o. z Łodzi dotyczących realizacji usług e-learningowych na potrzeby opracowania e-materiałów z przedmiotów: biologia, chemia, język angielski, język francuski, fizyka, matematyka i informatyka,. Suma wynagrodzenia nie przekroczy 0,9 mln PLN brutto.

Novita

Zarząd spółki rekomenduje, by z zysku netto za 2020 roku spółka wypłaciła 12 PLN dywidendy na akcję. Zarząd proponuje ustalenie dnia dywidendy na 7 lipca, a dnia jej wypłaty na 14 lipca.

Agora

Tomasz Grabowski dołączył do zarządu grupy. Będzie nadzorował m.in. pion technologii.

BIK

Grupa rozpoczęło II etap budowy parku logistycznego BIK Park Wrocław, podała spółka. Inwestycja dostarczy ok. 22,5 tys. mkw. nowoczesnej powierzchni magazynowej. Tym samym powierzchnia całego kompleksu osiągnie docelową wielkość ok. 47,5 tys. kw2. Zakończenie prac budowlanych planowane jest do końca br.

Cyfrowy Polsat

Spółka nie wdrożyła odpowiednich środków technicznych i organizacyjnych przy współpracy z firmą kurierską, czego efektem były liczne naruszenia identyfikowane z dużym opóźnieniem - uznał UODO i nałożył na spółkę ponad 1,1 mln PLN kary.

Biogened

Spółka planuje wypłacić w formie dywidendy za 2020 rok łącznie 491,3 tys. PLN - wynika z projektów uchwał na walne zgromadzenie, zaplanowane na 14 czerwca.

Medinice

Cena emisyjna akcji serii J w ofercie publicznej spółki Medinice została ustalona na 30 PLN.

Comarch

Rada nadzorcza grupy pozytywnie zaopiniowała wniosek zarządu spółki, który zakłada wypłatę dywidendy na poziomie 3 PLN na akcję. Łącznie na ten cel miałoby trafić 24,4 mln PLN.

GenXone

Zarząd genXone rekomenduje, by spółka wypłaciła za 2020 rok 2,14 mln PLN dywidendy, czyli 0,65 PLN na akcję.

Grupa Azoty

Całkowity stan zaawansowania realizacji inwestycji Polimery Police wynosi blisko 60%, w tym postęp prac budowlanych to 48%.

PGNiG, Lotos, PKN Orlen

Agencja ratingowa Fitch Ratings pozytywnie oceniła strukturę przejęcia przez PKN Orlen Grupy Polskiego Górnictwa Naftowego i Gazownictwa i Grupy Lotos, potwierdzoną z Ministerstwem Aktywów Państwowych, podał PKN Orlen. Realizacja transakcji w formie bezgotówkowej daje bardzo duże prawdopodobieństwo podniesienia w przyszłości ratingu nowego, zintegrowanego koncernu.

Ferro

Naczelnik Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego, po ponownym rozpatrzeniu odwołania Ferro w sprawie zobowiązania podatkowego za 2012 rok, uchylił decyzję organu pierwszej instancji w całości i umorzył postępowanie. Organ podatkowy będzie zobowiązany do zwrotu wpłaconej przez spółkę kwoty zaległości podatkowej wraz z odsetkami.

AB

Spółka zmieniła datę publikacji raportu za 3Q’20/’21 z dn. 25.na 24.maja br.

Deweloperzy, banki

Wartość udzielonych kredytów mieszkaniowych w kwietniu wzrosła w Polsce o 41,1% r/r i wyniosła 7,23 mld PLN - podało Biuro Informacji Kredytowej (BIK). W ujęciu liczbowym banki udzieliły łącznie 22,7 tys. kredytów mieszkaniowych. Stanowi to wzrost o 32,4%.

Millennium

Millenium bliżej ugód z frankowiczami. Tak wynika z nieoficjalnych informacji „Rzeczpospolitej”. Jeśli porozumienia będą, to i tak prawdopodobnie nie dla wszystkich klientów. - Rzeczpospolita

Handel

Wartość sektora e-commerce w Polsce w 2026 roku może osiągnąć nawet ok. 160 mld zł. Ogromną rolę odgrywają magazyny i parki logistyczne. Nowe zwyczaje zakupowe oznaczają też, że na nowo muszą się wymyślać centra handlowe. - Rzeczpospolita

Apator

Inteligentne liczniki zwiększą sprzedaż Apatora. Producent urządzeń pomiarowych liczy na odbicie w eksporcie po zastoju wywołanym pandemią. - Parkiet

Energetyka

Pod koniec czerwca mamy się dowiedzieć, jak rząd zamierza rekompensować rosnące ceny prądu. Jednym z kryteriów ma być co najmniej 10% udział rachunków za energię w dochodach. – Dziennik Gazeta Prawna

Atal

Atal planuje oddawanie około 4 tys. mieszkań rocznie i ani myśli sprzedawać je funduszom. Rośnie na wszystkich krajowych rynkach. – Puls Biznesu

Deweloperzy

Rządowa pomoc w zakupie mieszkania może spowodować wzrost cen nieruchomości i kredytów. Zwłaszcza, że mieszkań jest mało. Związek Firm Deweloperskich uważa, że będzie ich przybywało wolniej przez kierowanie pomocy także na rynek wtórny. – Gazeta Wyborcza