jak kupić akcje Jastrzębskiej Spółki Węglowej

Wczoraj po burzliwej sesji finalnie WIG 20 zakończył dzień 0,4% na plusie. Obecnym oporem dla tego indeksu wydaje się być poziom ok.. 1750 pkt. mWIG40 (+0,4%) oraz WIG (+0,4%) zyskały podobnie co indeks blue chipów. Wyjątkiem był sWIG80 (-0,3%), który na wczorajszej sesji stracił. W ujęciu sektorowym na polskim parkiecie najmocniej zwyżkowały WIG Górnictwo (+4,8%) oraz WIG Paliwa (+3,3%). Najwięcej stracił WIG Gry (-4%), którego w dół pociągnęły akcje CD Projekt (-5,1%). Bezwzględnym liderem wczorajszej sesji była JSW, której akcje po wynikach za 3Q’22 wzrosły o ponad 16%.

We wtorek DAX spadł o 0,2%, CAC 40 zyskał marginalne 0,1%, a FTSE (+0,5%) na tle innych rynków poradziło sobie całkiem dobrze. Sesja na Wall Street nie przyniosła wielkich zmian. Dow Jones Industrial zamknął się blisko punktu odniesienia, S&P 500 na koniec dnia stracił 0,2%, a Nasdaq zniżkował o 0,6%. Rynki nadal monitorują wydarzenia wokół restrykcji covidowych w Chinach. Azjatyckie akcje po otwarciu początkowo spadały, jednak po niestabilnym obrocie zmieniły swój kurs w ciągu dnia. Cena ropy wzrasta od trzech dni po tym jak dane branżowe wskazały na znaczny spadek zapasów ropy w USA, a inwestorzy odliczają dni do spotkania OPEC+, które odbędzie się 04.12.2022. Dolar w środę rano kosztuje 4,52 PLN, a euro 4,68 PLN. Dzisiaj spłyną francuskie dane inflacyjne (8:45 CET), polski wskaźnik rynku pracy wg BIEC (9:00 CET), wskaźnik cen towarów i usług konsumpcyjnych (10:00 CET), polskie i włoskie finalne odczyty PKB za 3Q’22 (10:00 CET) oraz szacunkowa inflacja HICP (11:00 CET). Kontrakty futures na S&P oraz europejskie indeksy delikatnie rosną przed dzisiejszym wystąpieniem przewodniczącego FED.

 

SKRÓT INFORMACJI ZE SPÓŁEK

• Allegro: Skorygowana EBITDA w 3Q’22 wyniosła 537,3 mln PLN wobec 499,8 mln PLN konsensusu;
• ZE PAK: W 3Q’22 zysk netto na j.d. wyniósł 129,1 mln PLN wobec 81,2 mln PLN konsensusu [tabela BDM];
• Ciech: Znormalizowana EBITDA w 3Q’22 wyniosła 229,9 mln PLN wobec 213,1 mln PLN konsensusu [tabela BDM];
• Bumech: Zysk netto w 3Q’22 wyniósł 147,2 mln PLN wobec 38,0 mln PLN rok wcześniej;
• Mirbud: Wyniki za 3Q’22 – poprawa q/q marży w budowlance, dalszy wzrost należności przeterminowanych [komentarz BDM];
• ATM GRUPA: Dobre wyniki za 3Q2022 – pozytywnie [komentarz BDM];
• PlayWay: Spółka w 3Q’22 wypracowała 51,4 mln PLN EBITDA (+8,5% r/r), powyżej naszych oczekiwań i konsensusu - pozytywne [komentarz BDM];
• PlayWay: Podsumowanie czatu inwestorskiego ze spółką (29.11.2022r.) [podsumowanie BDM];
• Enter Air: Spółka w 3Q’22 wypracowała 209,7 mln PLN EBITDA skoryg. o wpływ umorzenia pożyczki PFR, poniżej naszych oczekiwań – negatywne [komentarz BDM];
• Mostostal Płock: Finalne wyniki za 3Q’22 – niskie przychody i marża brutto ze sprzedaży [komentarz BDM];
• Libet: Wyniki za 3Q’22 – duży one-off na sprzedaży aktywów [komentarz BDM];
• SimFabric: Wyniki za 3Q’22 na poziomie przychodów i EBIT są znacząco poniżej naszych oczekiwań – negatywne, zysk netto podbity przychodami finansowymi [komentarz BDM];
• SimFabric: Blokada konta spółki na platformie steam;
• Action: Zysk netto w 3Q’22 wzrósł o 17,7% r/r;
• Mercator Medical: Spółka w 3Q’22 miała 18,2 mln PLN zysku netto wobec 39,5 mln PLN zysku przed rokiem;
• Medicalgorithmics: Spółka w 3Q’22 miała 27,4 mln PLN zysku netto na j.d.(w tym 4,6 mln PLN z działalności kontynuowanej);
• Budownictwo: Podsumowanie sezonu wynikowego za 3Q’22 – nadal wyraźny wzrost przychodów r/r, wysoka mediana marży EBIT [tabela, wykres BDM];
• Mat. budowlane: Podsumowanie sezonu wynikowego za 3Q’22 – dynamika przychodów nieco lepsza niż w 2Q’22 i kontynuacja erozji rentowności r/r w większości podmiotów [tabela, wykres BDM];
• JSW: Spółka zakłada, że w '23 wydobycie węgla może wynieść ok. 14 mln ton;
• Cyfrowy Polsat: Spółka utworzyła program emisji obligacji o wartości do 4 mld PLN;
• Santander BP: Wynik finansowy brutto banku w 4Q’22 będzie obciążony kwotą ok. 159 mln PLN;
• Ryvu Therapeutics: Spółka ma umowę współpracy badawczej i umowę inwestycyjną z BioNTech;
• Celon Pharma: Spółka podpisała z Zydus Worldwide DMCC umowę dot. wspólnego rozwoju i komercjalizacji inhalatora;
• BoomBit: Podsumowanie konferencji wynikowej za 3Q’22 (29.11.2022 r.) [podsumowanie BDM];
• PCF Group: Podsumowanie konferencji wynikowej za 3Q’22 (29.11.2022 r.) [podsumowanie BDM];
• Budimex: Spółka ma pierwszą umowę na Słowacji - odcinek autostrady D1 za 110,85 mln EUR;
• Pekabex: Spółka zawarła ze spółką Dafne 30 list intencyjny ws. wspólnej budowy budynku magazynowo-logistycznego;
• Erbud: Spółka chce kupić drugą linię produkcyjną dla MOD21; w '23 przychody ze sprzedaży modułów mają wynieść ok. 240 mln PLN;
• Echo Investment: Spółka planuje sprzedaż dwóch biurowców w najbliższych miesiącach;
• Unibep: Spółka zrealizuje inwestycję mieszkaniową w Warszawie za 125 mln PLN netto;
• ZUE: Oferta spółki najkorzystniejsza w przetargu rumuńskiej spółki kolejowej;
• MLP Group: Zarząd spółki Group podjął uchwałę ws. emisji do 2,6 mln akcji serii F.

 

WYKRES DNIA

Jastrzębska Spółka Węglowa po opublikowaniu wyników zyskała ponad 16% w ciągu jednej sesji. EBITDA wyniosła 2,9 mln PLN i była 11% nad konsensusem rynkowym. EBIT na poziomie 2,6 mld PLN (vs 2,3 mld konsensusu ) pozytywnie zaskoczył rynek, podobnie jak zysk netto na poziomie 2,1 mld PLN (vs 1,9 mld konsensusu). Ponadto JSW zapewniła sobie w 3Q’22 pełny portfel oferowanego węgla do końca ’28.

Kurs akcji Jastrzębskiej Spółki Węglowej

✕

Źródło: BDM, Bloomberg

WIG20

✕

Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.

S&P500

✕

Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.

Informacje o spółkach

Allegro

Skorygowana EBITDA w 3Q’22 wzrosła r/r o 13,9% do 537,3 mln PLN. Konsensus PAP Biznes zakładał 499,8 mln PLN. Przychody wzrosły o 88% do 2,319 mld PLN vs 2,263 mld PLN konsensusu. GMV na platformie grupy wyniosła 12,9 mld PLN (+30,4% r/r). Spółka miała w 3Q’22 2,2 mld PLN straty netto wobec 324,4 mln PLN zysku rok wcześniej. Konsensus zakładał 108,8 mln PLN zysku netto.

Allegro podtrzymuje prognozy wyników finansowych w 2022 roku grupy i działalności w Polsce.

Spółka zanotowała w październiku’22 roku dobre wyniki dla działalności w Polsce, w listopadzie’22 widać przewidywane spowolnienie dynamiki wzrostu.

ZE PAK

Spółka opublikowała wyniki za 3Q’22.

Wybrane dane finansowe [mln PLN]

Źródło: BDM, PAP

Ciech

Spółka opublikowała raport za 3Q’22.

Wybrane dane finansowe [mln PLN]

Źródło: BDM, PAP

Enter Air

Spółka opublikowała wyniki za 3Q’22:

Wyniki za 3Q’2022 [mln PLN]

Źródło: BDM S.A., spółka; *-oczyszczone o wpływ różnic kursowych z wyceny bil. **- oczyszczone

o wpływ 56,9 mln PLN z umorzeniem pożyczki PFR

Więcej w Komentarzu Analityka

Bumech

W 3Q’22 spółka miała 355,7 mln PLN przychodów, 183,3 mln PLN EBIT wobec 40,6 mln PLN rok wcześniej oraz 147,2 mln PLN zysku netto wobec 38,0 mln PLN w 3Q’21.

Mirbud

Spółka podała finalne wyniki za 3Q’22

Wyniki za 3Q’22 [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A.,  spółka,

Wyniki za 3Q’22 wg segmentów [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A.,  spółka

Komentarz BDM

• Wyniki bez większych odchyleń w stosunku do publikowanych wcześniej danych wstępnych.
• Tak jak można było zakładać na bazie wstępnych wyników głównym źródłem pozytywnego zaskoczenie w stosunku do naszych prognoz była wyraźniejsza poprawa q/q marży w segmencie budowlanym (6,7% vs 5,9% w 2Q’22, marża nadal niższa r/r – w 3Q’21 było 7,4%).
• Rekordowe w historii kwartalne przychody w segmencie budowlanym.
• Wyniki innych segmentów bez większych zaskoczeń.
• CF operacyjny w 3Q’22: -6 mln PLN.
• Dalszy wzrost należności przeterminowanych: 397 mln PLN po 3Q’22 vs 319 mln PLN po 2Q’22 (jak na wcześniejszych konferencjach wynikowych tłumaczył zarząd jest to pochodna dużego zaangażowania w kontrakty logistyczne).
• Wartość ukończonych mieszkań w zapasach 76 mln PLN (vs 20 mln PLN po 2Q’22). W 3Q’22 spółka (JHM) przekazała klientom 109 mieszkań, natomiast już w samym październiku 59 lokali.
• Dług netto na poziomie 257 mln PLN.

ATM GRUPA

Spółka opublikowała raport za 3Q’22.

Wyniki skonsolidowane za 3Q’22 [mln PLN]

Źródło: Dom Maklerski BDM S.A., spółka

Komentarz BDM:

Spółka opublikowała dobre dane za 3Q’22, które jednocześnie okazały się wyższe niż nasze wcześniejsze oczekiwania. W 3Q’22 w działalności produkcyjnej i filmowej sprzedaż spółki wzrosła o 2% r/r
(w ujęciu LTM segment wykazał erozję wpływów o 3% r/r). Z kolei w obszarze zarządzania dynamika wzrostu przychodów w samym 3Q’22 to aż 56% r/r (LTM dynamika wzrostu to 60% r/r). W ujęciu ostatnich czterech kwartałów należy zauważyć, że istotny wpływ na poziom przychodów skonsolidowanych ma także obszar związany z działalnością deweloperską, gdzie w ujęciu LTM rozpoznano ponad 43 mln PLN przychodów.

Wynik EBITDA spółki w 3Q’22 był niższy o 2% r/r i wyniósł 21,26 mln PLN (narastająco 4Q’21-3Q’22 EBITDA skonsolidowana osiągnęła pułap 52,26 mln PLN). Ogółem na poziomie netto dla akcjonariuszy jednostki dominującej ATM Grupa wypracowała w 3Q’22 ok 15,32 mln PLN, czyli o 26% więcej r/r (LTM było to
32,0 mln PLN).

Aktualna rekomendacja BDM: Kupuj z ceną docelową 4,58 PLN (z dnia 2022-11-28)

Analityk: Maciej Bobrowski

Action

W 3Q’22 spółka miała 577,1 mln PLN przychodów, 10,5 mln PLN EBIT (-23,5% r/r) oraz 12,2 mln PLN zysku netto (+17,7% r/r).

Mercator Medical

W 3Q’22 spółka miała 168,5 mln PLN przychodów, 1,2 mln PLN EBIT wobec 53,8 mln PLN rok wcześniej oraz 18,2 mln PLN zysku netto (-53,9% r/r).

Medicalgorith-

mics

W 3Q’22 spółka miała 17,4 mln PLN przychodów, 6,7 mln PLN EBIT wobec 1,8 mln PLN rok wcześniej oraz 27,4 mln PLN zysku netto na j.d.(w tym 4,6 mln PLN z działalności kontynuowanej) wobec -1,4 mln PLN straty w 3Q’21.

Novavis

W 3Q’22 spółka miała 92 tys. PLN przychodów, -0,6 mln PLN EBIT oraz -0,5 mln PLN straty netto.

MS Płock

Spółka podała finalne wyniki za 3Q’22

Wyniki za 3Q’22 [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A.,  spółka

Komentarz BDM

• Spółka już pod koniec października publikowała wyniki szacunkowe. Podobnie jak w 2Q’22 słabe wyniki – konsekwencja zakończenia wcześniej dużych kontraktów pozyskanych w połowie 2021 i braku nowych istotnych zleceń.

Pod koniec sierpnia spółka pozyskała wart 59 mln PLN netto kontrakt podwykonawczy na rozbudowie terminala LNG w Świnoujściu, co powinno mieć przełożenie na przychody w kolejnych kwartałach.

Tenderhut

W 1-3Q’22 spółka miała 56,4 mln PLN przychodów, 0,7 mln PLN EBIT (-84,5% r/r) oraz 1,6 mln PLN zysku netto na j.d. (-56,5% r/r).

BBI Development

W 1-3Q’22 spółka miała 13,4 mln PLN przychodów, 0,4 mln PLN EBIT oraz -5,0 mln PLN straty netto.

All in! Games

W 3Q’22 spółka miała 2,6 mln PLN przychodów, -5,9 mln PLN EBIT oraz -6,4 mln PLN straty netto.

PlayWay

Spółka opublikowała wyniki za 3Q’22

Wyniki za 3Q’2022 [mln PLN]

Źródło: Dom Maklerski BDM S.A., spółka

BDM:

• Spółka na poziomie przychodów w 3Q’22 wypracowała 85,7 mln PLN (+21,2% r/r), z czego 76,6 mln PLN to przychody netto ze sprzedaży produktów i usług (+15,5% r/r), a 9,0 mln PLN zmiana stanu produktów (+136,2% r/r).
• Za 41,9% odpowiadały przychody wygenerowane z platformy Steam (32,2 mln PLN), 16,5% Xbox (12,7 mln PLN), 10,2% Sony (7,8 mln PLN), 6,9% Meta (5,3 mln PLN).
• W omawianym okresie PLW na poziomie EBITDA wypracował 51,4 mln PLN (+8,5% r/r), a zysk netto n.j.d. wyniósł 42,1 mln PLN (-1,7% r/r).
• W omawianym okresie spółka zaraportowała 6,1 mln PLN przychodów finansowych oraz 1,1 mln PLN starty z udziału w jednostkach stowarzyszonych.
• W 3Q’22 CF operacyjny wyniósł = 49,9 mln PLN, CF inwestycyjny = -24,8 mln PLN, CF finansowy = -135,2 mln PLN (126,9 mln PLN = dywidenda).
• Na koniec września’22 PLW posiadał 130,4 mln PLN środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (-110,0 mln PLN q/q).

PlayWay

Podsumowanie czatu inwestorskiego ze spółka (29.11.2022 r.), strefainwestorów.pl (https://tinyurl.com/5n6u6mw6 ):

- ABB SimFabric - ABB przeprowadzał wyznaczony do tego podmiot. Były raporty, oraz budowanie księgi popytu. Tu pytanie raczej do rynku i kupujących dlaczego wyznaczyli taką cenę.

- Titan GameZ - PlayWay jest znaczącym udziałowcem spółki Titan GameZ. Ale na dzielenie zysku z tej gry jeszcze za wcześnie.

- Odsprzedaż akcji spółek giełdowych - obecnie trwają rozmowy w spółkach gdzie PLW ma małe pakiety akcji lub spółki zmieniają profil działalności, np spółka Bit Evil/CodeAddict - planowane jest odsprzedanie akcji na ustalonych zasadach.

- LMG po premierze Buildera musi dalej szukać swojego hitu. Może sytuację zmienią wersje konsolowe, a może dopiero kolejne premiery. Zarząd obecnie walczy.

- Console Labs – prezes PLW ustalił zasadę "dywidenda mile widziana" i zarząd działa w tym kierunku. Udało się znacznie ograniczyć koszty i PLW ma nadzieję, że ten rok już pokazuje, że spółka zmieniła kierunek na bardziej racjonalny kosztowo.

- Thief Simulator Luxury Houses DLC - za produkcję obecnie odpowiada producent gry Thief 1, który przejął kod od Console Labs.

- Thief Simulator 2 - gra przechodzi przez testy i powoli zbliża się do końca developmentu. O zadowoleniu z efektów za wcześnie mówić, bo to wynikać będzie dopiero z komentarzy na platformach sprzedaży.

- Zespoły - kilkanaście zespołów dołączyło do PLW w tym roku. Obecnie jako zespoły współpracujące (czyli model CMS/Thief/Uboat).

- Baked - PLW kontynuuje pracę z Baked i nie planuje tu żadnych zmian. Spółka produkuje gry i takie podmioty PLW wspiera.

- PLW konsoliduje Robina. Posiada w spółce MeanAstronauts 40%, oraz przez spółkę Ritual konsolidujemy kolejne 12,5%. W wyniku PLW powinno pojawić się 52,5% z tej gry. Obecnie zespół prowadzi rozmowy z platformami sprzedaży, a czas pokaże co z tego wyniknie. Data premiery zostanie podana po finalnych testach. Obecny plan to połowa roku 2023 - ale cykl produkcyjny może skorygować te plany.

- HF2 – zdaniem PLW to może być największa premiera roku 2023, wiele na to wskazuje.

- Środki ze sprzedaży Simfabric - środki całkowicie PLW przenosi na inwestycję w nowe gry.

- Sprzedaż builderów - faktem jest, że udało się zainteresować graczy, teraz trzeba dostarczyć produkt. Ta tematyka też przyciągnęła wielu wydawców do zespołów PLW, ale to zespoły będą decydować co dalej.

- Najbliżej debiutu na giełdzie - FrozenWay, Freemind, GameBoom VR.

- Frozen Way - Zespół chce wywiązać się z ustaleń z akcjonariuszami mniejszościowymi i dynamicznie dostarcza dokumentację celem wejścia na giełdę.

- Robin Hood – PLW namawia developera aby przekazał publicznie postęp w grze.

- Drivery wyników na 2023r. - sprzedaż back-catalog, nowe gry mogą wpłynąć na dynamikę, dlatego PLW czeka na HF2, Robina ale i działania związane z mobilem.

- SimFabric – PLW podjął decyzję o możliwie szybkim wyjściu z inwestycji w SF. Nie chodziło tu o zysk, tylko o spełnienie celu. Udało się go osiągnąć. Zespoły grupy PLW chcą pracować w gronie producentów gier, dostarczających wysoką jakość rozgrywki i robię wiele aby były one zadowolone z obecności w tej grupie.

- Pyramid ma wsparcie PLW. Zarząd podejmie decyzję jaką będzie uważał za stosowną, ale obecnie PLW kibicuje aby skupili się na produkcji korzystając z pomocy grupy.

- Skup akcji własnych – zdaniem PLW przy 18% freefloat skup akcji własnych mógłby być słabym pomysłem wiedząc, że już teraz inwestorzy niski FF wskazują za bolączkę firmy.

(Krzysztof Tkocz)

Libet

Spółka podała wyniki za 3Q’22

Wyniki za 3Q’22 [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A.,  spółka

Komentarz BDM

• Słabe wyniki na poziomie sprzedaży i marży brutto ze sprzedaży.
• Saldo pozostałej działalności operacyjnej na poziomie +32,5 mln PLN w 3Q’22 – zysk na sprzedaży aktywów w Libiążu na poziomie +8,1 mln PLN, a aktywów w Żorach 20,8 mln PLN.
• Wpływy ze zbycia aktywów na poziomie 66 mln PLN – na początku września sfinalizowano sprzedaż zakładów w Żorach i Libiążu.
• Dług netto na poziomie 15 mln PLN (wliczając 28 mln PLN zobowiązań z tytułu praw do użytkowania aktywów, spółka spłaciła całe zadłużenie kredytowe).

SimFabric

Spółka opublikowała wyniki za 3Q’22:

Wyniki za 3Q’2022 [mln PLN]

Źródło: BDM S.A., spółka

Więcej w Komentarzu Analityka

SimFabric

- Spółka 29.11.2022r. dostała informację od Valve (firmy prowadzącej sklep Steam), na podstawie której konto spółki w tym sklepie zostało zablokowane;

- Spółka skontaktowała się ze STEAM i aktualnie sprawa będzie szczegółowo badana przez STEAM we współpracy ze Spółką;

- Zarząd spółki dołoży wszelkich starań aby sprawę jak najszybciej wyjaśnić i przywrócić działanie konta na STEAM w jak najkrótszym czasie.

Ferrum

W 3Q’22 spółka miała 203,6 mln PLN przychodów, 7,8 mln PLN EBIT oraz 0,8 mln PLN zysku netto wobec 2,9 mln PLN rok wcześniej.

Feerum

W 1-3Q’22 spółka miała 53,1 mln PLN przychodów, 2,6 mln PLN EBIT oraz 1,2 mln PLN zysku netto.

Aktualny poziom zakontraktowanych zamówień na produkty grupy Feerum w zakresie branży maszyn i urządzeń przemysłu rolno-spożywczego na okres 2022/2023 wynosi ok. 31,9 mln PLN.

Wikana

W 3Q’22 spółka miała 4,2 mln PLN przychodów, -0,3 mln PLN EBIT oraz -1,0 mln PLN straty netto wobec 4,7 mln PLN zysku rok wcześniej.

Games Operators

W 3Q’22 spółka miała 2,3 mln PLN przychodów, 0,6 mln PLN EBIT oraz 1,7 mln PLN zysku netto.

LSI Software

W 1-3Q’22 spółka miała 40,0 mln PLN przychodów, -1,0 mln PLN EBIT oraz -1,3 mln PLN straty netto.

Tarczyński

W 3Q’22 spółka miała 445,7 mln PLN przychodów, 50,4 mln PLN EBIT oraz 31,9 mln PLN zysku netto.

MEX Polska

W 3Q’22 spółka miała 25,7 mln PLN przychodów, 6,6 mln PLN EBIT oraz 5,4 mln PLN zysku netto.

Delko

W 3Q’22 spółka miała 226,9 mln PLN przychodów, 10,5 mln PLN EBIT oraz 7,95 mln PLN zysku netto.

Vistal Gdynia

W 3Q’22 spółka miała 17,5 mln PLN przychodów, -2,6 mln PLN EBIT oraz -4,0 mln PLN straty netto.

Spółka zawarła umowę na wykonanie konstrukcji stalowej wiaduktu o wartości 1,7 mln EUR netto.

Protektor

W 3Q’22 spółka miała 24,6 mln PLN przychodów, 1,1 mln PLN EBIT oraz -0,6 mln PLN straty netto.

JSW

Spółka przewiduje w przyszłym roku potencjał wydobycia węgla na ok. 14 mln ton. Koksownia Przyjaźń może uzyskać 100% zdolności produkcyjnych od 2Q’23.

JSW ma portfel sprzedaży węgla w pełni pokryty umowami wieloletnimi.

Cyfrowy Polsat

Spółka utworzyła program emisji obligacji o wartości do 4 mld PLN. Intencją Cyfrowego Polsatu jest przeprowadzenie emisji obligacji w ramach programu do końca 1Q’23.

Santander BP

Bank zwiększył wartość szacunku wysokości kosztów z tytułu wprowadzonych rozwiązań w zakresie tzw. wakacji kredytowych. Wynik finansowy brutto banku w 4Q’22 będzie obciążony kwotą ok. 159 mln PLN.

Budownictwo

Podsumowanie sezonu wynikowego za 3Q’22

Wyniki spółek [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A., spółki, *po wyłączeniu Onde i MS Płock, które należą do grup kapitałowych Erbudu i Mostostalu Warszawa, ** nieważona mediana dla wszystkich spółek (z wyłączeniem OND i MSP)

Wyniki spółek – suma [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A., spółki

Materiały budowlane

Podsumowanie sezonu wynikowego za 3Q’22

Wyniki spółek [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A., spółki, *wynik oczyszczony o saldo pozostałej działalności operacyjnej, ** nieważona mediana

Wyniki spółek – suma [mln PLN]

Źródło: DM BDM S.A., spółki

PKN Orlen

Spółka chce na początku 2023 r. przedstawić aktualizację strategii grupy.

PKN Orlen oczekuje cen ropy Brent w przedziale 90-110 USD/b, spodziewa się przejściowego wzrostu marż rafineryjnych na rynkach europejskich w najbliższych kwartałach.

Przejęcie gdańskiego Lotosu skokowo zwiększyło wyniki finansowe Orlenu. Pomaga mu też sytuacja zewnętrzna, mimo że ta co do zasady jest bardzo zmienna i trudna. Widać to zwłaszcza po wysokich marżach uzyskiwanych z przerobu ropy, również tej rosyjskiej. – Parkiet

Orlen szykuje się na sankcje. Sankcje na import rosyjskiej ropy drogą morską, wchodzące w życie 5 grudnia, nie powinny być dla polskiego rynku szokiem. Sankcje na import rosyjskich paliw, od 5 lutego, to trudniejszy temat. – Puls Biznesu

CD Projekt

CD Projekt deklaruje, że nie zwolni tempa. W grudniu na rynek trafi trzecia część "Wiedźmina" na nowe konsole, a w 2023 r. duży dodatek do "Cyberpunka". Trwają też prace nad nowymi tytułami. – Parkiet

Ryvu Therapeutics

Spółka zawarła z BioNTech umowę współpracy badawczej oraz udzielania wyłącznej licencji, a także umowę inwestycyjną. BioNTech m.in. ma objąć akcje Ryvu za 20 mln EUR.

Celon Pharma

Spółka zawarła ze spółką Zydus Worldwide DMCC umowę o wspólnym rozwoju i komercjalizacji inhalatora proszku suchego zawierającego kombinację substancji salmeterol i flutykazon. Umowa dotyczy wspólnego rozwoju produktu generycznego w stosunku do produktu referencyjnego firmy GlaxoSmithKline plc - Advair oraz przekazania partnerowi wyłącznych praw do komercjalizacji tego produktu na terytorium USA.

Budimex

Słowacki zarządca dróg NDS oraz Budimex podpisali umowę na budowę autostrady D1 Bratysława-Triblavina
o długości 3,6 km. Wartość oferty wynosi 110,85 mln EUR netto. To pierwsza umowa inwestycyjna Budimeksu na Słowacji i czwarta realizowana na rynkach zagranicznych (trzy pozostałe Budimex realizuje w Niemczech).

BoomBit

Podsumowanie konferencji wynikowej za 3Q’22 (29.11.2022 r.):

- w listopadzie’22 zadebiutowały nowe gry HC, a spółka ma wiele kolejnych w produkcji;

- BBT spodziewa się, że w związku z debiutami nowych gier, jego przychody w następnych miesiącach będą rosły;

- „Hunt Royale” – obecne notowane wyniki gry zdaniem spółki nie są jej szczytem możliwości, planuje rozpocząć skalowanie na początku 2023r.;

- Mid-Core – w grudniu lub na początku 2023r. będzie miało miejsce kilka nowych premier z tego segmentu;

- Soft Launch „Hunters on chain” planowany jest jeszcze w tym roku, a jego premiera nastąpi w 1H’23. Ponadto spółka planuje, że w ramach platformy BoomLand, w 1H’23 będzie miała 2 wydane gry oraz 3 zewnętrzne studia;

- PlayEmber – zakończona runda pre-seed – ponad 2 mln USD w ramach podpisanych umów. Projekt jest realizowany w środowisku platformy NEAR, z którą ściśle BBT współpracuje nad tym przedsięwzięciem. PlayEmeber pracuje nad SDK, które będzie umożliwiało podpięcie tradycyjnych gier mobilnych do ekosystemów blockchain.

- spółka pozyskała ok. 2,6 mln USD na rozwój projektów „PaE”;

- dużym wydarzeniem dla spółki jest partnerstwo z Magic Eaden, który jest jednym z największych marketplace'ów NFT, rozpoczyna on współprace z strategicznym partnerem BBT - siecią Blockchain Polygon, a BoomLand został wybrany wiodącym projektem w ramach tego partnerstwa;

- spółka uważa, że dzięki dobrej sytuacji finansowej widzi, że jest dobrym partnerem dla innych studiów deweloperskich, które szukają finansowania swoich projektów. W ostatnim czasie BBT jest bardzo aktywny na tym polu i zarówno próbuje znaleźć gry, które chce kupić, jak też rozważa możliwość przejęć studiów, które rozwinęłyby portfolio spółki;

- BBT w zdarzeniach jednorazowych rozpoznał w 3Q’22 100% odpis na pożyczkach MoonDrip;

Q&A

- koenty pojawią się w wynikach jak zostaną wyemitowane oraz musi funkcjonować jako system gra, w której te tokeny mogą zostać użyte;

- odpisy dotyczyły tokenów NEAR, na ten moment BBT nie posiada innych aktywów niż USDC;

- ironSource – dom mediowy, jego korzyścią jest to, że ma udział % od reklam, które wyświetla i dostarcza BBT;

- spółka uważa, że rynek dostosował się do zmian po aktualizacji polityki prywatności iOS;

- 3 mln PLN w pozostałych przychodach w większości dotyczy różnic kursowych;

- premiery gier idle, merge, sportowej będą miały miejsce na przestrzeni kolejnych 2-3 miesięcy;

- rynek reklamy – oprócz sezonowości spółka nie obserwuje większych zmian;

- wyniki listopada – spółka jest zadowolona z wyników listopada;

- zatrudnienie w grupie kształtuje się obecnie na poziomie ok. 300 osób. Spółka ma wiele gier w testach, na ten moment nie przewiduje działań restrukturyzacyjnych;

- w 2023r. spółka chciałaby się rozwijać dużo szybciej niż w 2022r. BBT uważa, że ma możliwości, żeby dokonać tego przeskoku.

(Krzysztof Tkocz)

PCF Group

Podsumowanie konferencji wynikowej za 3Q’22 (29.11.2022 r.):

- portfolio spółki składa się z 7 projektów (2 na platformę VR), a 4 z nich są w produkcji.

- na koniec września’22 grupa zatrudniała 614 osób (vs 495 na koniec 2021r.) z czego 197 to osoby z Ameryki Północnej, a 417 z Europy; aktualnie w grupie pracuje 615 osób, z czego 201 w Ameryce Północnej;

- spadek wyników jest pochodną zakończenia współpracy wydawniczej z Take-Two;

- spółka prowadzi dyskusje z wydawcami;

- P.Thunder -> premiera planowana jest w 2023r.

- migracja do UE5 powinna zostać zakończona do końca tego roku;

Q&A

- migracja do UE5 -> takie migracje są zawsze ciężkie do przewidzenia, przez to, że jest to nowa technologia, zabiera to dużo czasu, prawdopodobnie więcej niż spółka przypuszczała, że to zajmie; przechodzenie z jednego silnika na drugi jest zawsze ciężkim zadaniem;

- wejście w faze produkcji w dwóch głównych projektach – spółka jest na dobrej drodze, żeby wejść do fazy produkcji na początku przyszłego roku;

- wzrost przychodów z produkcji jest związany ze skalą zespołu deweloperskiego;

- spółka aktywnie próbuje znaleźć wydawców do 2 swoich projektów;

- zespół P.Dagger ma tyle samo członków co przed wypowiedzeniem umowy przez Take-Two (ok. 100 osób), połowa tego zespołu została zaalokowana do innych projektów, żeby przyspieszyć proces produkcyjny tych projektów, jednocześnie dać sobie więcej czasu na dokończenie pre-produkcji P.Dagger oraz omówić szczegóły tego projektu z potencjalnie nowymi wydawcami;

- spółka nie oferuje wydawcą projektów w fazie koncepcyjnej, tylko te które znajdują się w pre-produkcji (Dagger i Victoria), rozmowy z potencjalnymi wydawcami zabiorą tyle czasu ile będzie to potrzebne;

- 2023r. -> back office = prawie zakończyli rozszerzanie się w tym zakresie, teraz poszukują tylko „jednostek”, z drugiej strony spółka planuje powiększyć zespół wydawniczy.

(Krzysztof Tkocz)

 

Pekabex

Spółka zawarła ze spółką Dafne 30 list intencyjny dotyczący wspólnej realizacji inwestycji polegającej na zaprojektowaniu i budowie budynku magazynowo-logistycznego w Gdańsku o powierzchni najmu brutto wynoszącej ok. 41,815 m2.

Erbud

Spółka planuje, że w 2023 r. zakład w Ostaszewie wyprodukuje 30 tys. m2 powierzchni całkowitej modułów, co przynieść ma ok. 240 mln PLN przychodów. Początkowo działać ma jedna linia produkcyjna, a do końca bieżącego roku planowane jest podpisanie zamówienia na drugą linię.

Echo Investment

Spółka planuje sprzedaż biurowców My Place II oraz Face2Face I&II w najbliższych miesiącach. W przyszłym roku może dojść do sprzedaży Galerii Libero.

Echo z byczym nastawieniem. Na mieszkania i biura w centrach aglomeracji chętnych nie brakuje, dlatego deweloper będzie rozważnie uruchamiał kolejne inwestycje. Menedżerowie spodziewają się spadku kosztów wykonawstwa i cen działek. – Parkiet

Biomed Lublin

Unisono Capital rozpoczął proces przyspieszonej budowy księgi popytu na nie więcej niż 5 mln akcji Biomedu Lublin, stanowiących 7,66% w kapitale zakładowym i uprawniających do 5,98% głosów na WZ – informacja podana we wtorek przed sesją.

Comp

Enigma SOI (spółka zależna) zawarła umowę na budowę centrum przetwarzania danych HPDA z podmiotem będącym reprezentantem skarbu państwa. Łączna wartość umów podstawowych wynosi 150,4 mln PLN netto. Istnieje możliwość wykonania prac dodatkowych o maksymalnej łącznej wartości 113,8 mln PLN netto.

Unibep

Spółka zawarła umowę na realizację w systemie generalnego wykonawstwa inwestycji mieszkaniowej przy ulicy Redutowej w Warszawie. Wynagrodzenie spółki wynosi 125,0 mln PLN netto.

Berling

Akcjonariusze spółki upoważnili zarząd spółki oraz jej dwie spółki zależne do skupu łącznie ponad 6 mln akcji Berling.

ZUE

Oferta spółki o wartości ok. 173,8 mln PLN na wykonanie zadania pn.: "Projekty Quick Wins - Prace związane
z usunięciem ograniczeń prędkości w celu przywrócenia parametrów technicznych nawierzchni torowej SRCF Cluj - 14 Lot" okazała się najkorzystniejsza na rynku rumuńskim.

MLP Group

Zarząd spółki podjął uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego poprzez emisję do 2,6 mln akcji serii F
z pozbawieniem dotychczasowych akcjonariuszy prawa poboru. Pozyskane środki zostaną przeznaczone na zakup działek pod nowe inwestycje magazynowe na rynkach, na których MLP Group jest już obecne.

Elektrotim

Spółka zawarła umowę z PGE Dystrybucja Oddział w Łodzi na budowę linii kablowej 110 kV RPZ Brzezińska -RPZ Radogoszcz. Wartość umowy to 29,95 mln PLN netto, a czas jej realizacji to 10 miesięcy.

Dekpol

Spółka otrzymała pozwolenie na budowę III etapu osiedla budynków wielorodzinnych w ramach projektu "Osiedle Kociewskie". Szacowana wartość przychodów uzyskanych z realizacji ww. etapu wyniesie ok. 28 mln PLN.

Tamex

Oferta Tamex na budowę stadionu lekkoatletycznego w Chełmie została wybrana jako najlepsza. Wartość całego zadania wynosi 10,0 mln PLN brutto.

STS Holding

Mistrzostwa napędziły STS Holding. Mundial podbił kurs bukmachera, który 3Q’22 miał rekordowy, a kolejny zapowiada się jeszcze lepiej. Prezes firmy Mateusz Juroszek uważa, że na tym paliwie firma dojedzie do 2024 r. – Puls Biznesu

Odzież

Sklepy odzieżowe znów ze spadkami sprzedaży. Historycznie najwyższe ceny zniechęcają klientów, a firmy oczekują w przyszłym roku nawet skurczenia się rynku. Popyt przesuwa się również na produkty używane. – Rzeczpospolita

Banki

Końca zapaści na rynku hipotek ciągle nie widać. W tym roku banki udzielą ok. 125 tys. kredytów hipotecznych, najmniej od 20 lat - szacują eksperci. W przyszłym roku ta liczba spadnie do 80-85 tys. Pora na działania rządu - apelują. – Rzeczpospolita

Nieruchomości

Gorączka na rynku najmu mieszkań zaczęła spadać. Właściciele oferują lokale taniej niż w szczycie sezonu. Czynsze za wynajmowane mieszkania są niższe od raty kredytu hipotecznego od ok. 300 PLN w Częstochowie do ponad
1,3 tys. PLN w Warszawie. Średnia rentowność najmu: 5,5% netto.– Rzeczpospolita

Energetyka

W tym roku padł rekord tzw. niedyspozycyjności zgłaszanych przez elektrownie węglowe - wynika z danych zebranych przez DGP. – Dziennik Gazeta Prawna

Wysoka cena za limitowane stawki. Na skutek nadzwyczajnych rozwiązań grozi nam monopolizacja - alarmuje część branży. Eksperci mówią o dyskryminowaniu prywatnych podmiotów z sektorów OZE i wodoru. – Dziennik Gazeta Prawna