Jeden z najbardziej znanych i zarazem najskuteczniejszych sygnałów do zakupu Bitcoina (BTC), Hash Ribbons, właśnie się zapalił. Wskaźnik cieszy się prawie 100% skutecznością, średnimi zyskami na poziomie 4157% i średnim ryzykiem spadków w wysokości -11%.
W artykule przyglądamy się podstawom indykatora Hash Ribbons, jego znaczeniu oraz historycznym przypadkom jego skuteczności. Dodatkowo zwracamy uwagę, iż wygenerowany właśnie niebieski sygnał zakupowy może oznaczać, że poziom 30 000 USD był dla Bitcoina makro dołkiem. Jeżeli tak jest, to cena nigdy nie spadnie już poniżej tej wartości.
Czym jest hash rate?
Wskaźnik Hash Ribbons opiera się na hash rate – jednym z najważniejszych parametrów kondycji sieci Bitcoin. W najprostszym ujęciu hash rate to ilość mocy obliczeniowej, jaką generują górnicy BTC w danym momencie.
Zazwyczaj wzrost hash rate i większy wysiłek górników do wydobywania Bitcoina jest pozytywnie skorelowany ze wzrostem jego ceny. Również spadek kosztów wydobycia pozwala odnotować wzrosty na hash rate.
Jeżeli natomiast wskaźnik ten spada, to również odnotowujemy spadek lub stabilizację ceny BTC. Aktywność górników spada, ponieważ wydobycie monet staje się w danym okresie mniej dochodowe.
Poniższy wykres z poprzednich 5 lat ukazuje 3 sytuacja (czerowne), w których znaczny spadek hash rate był skorelowany głębokimi korektami na wykresie ceny Bitcoina.
Czym jest Hash Ribbons?
Hash Ribbons jest długoterminowym sygnałem, który wykorzystywany jest do wskazywania makro dołków na wykresie ceny Bitcoina. Analiza jego historycznej skuteczności pozwala traktować go jako ważny indykator dla próby zakupu BTC na dołku.
Jego twórca Charles Edwards opisał sposób jego funkcjonowania w artykule z października 2019 roku, nazywając go możliwie „najpotężniejszym sygnałem do zakupu Bitcoina ever”. Hash Ribbons opiera się na relacji pomiędzy dwiema prostymi średnimi kroczącymi (SMA) współczynnika hash rate:
- 30-dniowa SMA
- 60-dniowa SMA
Do powyższych dwóch średnich kroczących system dodaje jeszcze 10-dniową i 20-dniową SMA ceny Bitcoina. Według Edwardsa pozwala to zwiększyć precyzję wskaźnika i zredukować możliwość spadku ceny do najwyżej -15% od zapalenia się sygnału.
Sygnał dla zakupu ze wskaźnika Hash Ribbons uzyskujemy w trzech etapach:
- Kapitulacja górników: 30-dniowa SMA spada poniżej 60-dniowej SMA, wykres staje się czerwony.
- Koniec kapitulacji: 30-dniowa SMA wzrasta powyżej 60-dniowej SMA, zapala się zielona kropka, wykres staje się zielony.
- Odzyskanie momentum ceny BTC: 10 dniowa SMA ceny Bitcoina wzrasta powyżej 20-dniowej SMA, zapala się niebieska kropa „Buy”.
Na długoterminowym wykresie wskaźnika Hash Ribbons widzimy, że niebieski sygnał „Buy” zapalił się już kilkanaście razy w historii BTC. Miało to miejsce zawsze po zakończeniu okresu kapitulacji górników (czerwony).
Znaczenie niebieskiego sygnału „Buy”
Aby zrozumieć znaczenie wskaźnika Hash Ribbons należy zestawić momenty zapalenia się sygnału „Buy” z długoterminową akcją cenową Bitcoina. Podstawowa interpretacja jest taka, że niebieska kropka sygnalizuje, że uzyskany przed nią wyższy dołek na wykresie dziennym ceny BTC był makro dołkiem na rynku Bitcoina.
Oznacza to, że dzienny dołek sprzed pojawienia się sygnału „Buy” wyznacza cenę, do której BTC już nigdy w przyszłości nie powróciło. Analiza historycznych sygnałów prawie bezbłędnie potwierdza tę interpretację. Z kilkunastu historycznych, niebieskich sygnałów od Hash Ribbons wszystkie oprócz jednego wyznaczyły makro dołki na BTC.
Niebieska wertykalna linia wyznacza punkt akcji cenowe na BTC, w którym zapaliła się niebieska kropka na Hash Ribbons. Wyższe dołki na wykresie zaznaczone są czerwonymi kołami. Natomiast wykres logarytmiczny służy do lepszego zobrazowania relatywnych różnic w cenie BTC.
W 8/9 przypadkach historii wskaźnika Hash Ribbons z okresu ostatnich 6 lat cena Bitcoina nigdy nie spadła poniżej dołka sprzed zapalenia się niebieskiej kropki. Jedyna taka sytuacja w historii miała miejsce po sygnale z dnia 27 grudnia 2019 roku (pomarańczowa kropka).
Bezpośrednio po tym sygnale Bitcoin istotnie urósł o 64%. Jednak krach na rynku krypto z powodu pandemii COVID-19 z marca 2020 po raz pierwszy zaprowadził cenę poniżej wartości wyznaczonej wcześniej przez Hash Ribbons.
Średnie wzrosty to 4157%
Jeżeli teraz przyjrzeć się wzrostom ceny BTC po wygenerowaniu niebieskiej kropki, to każdorazowe zyski są imponujące. Bez wątpienia niebieska kropka okazywała się doskonałą okazją do zakupów na dołku.
Poniższa tabela zestawia dane ze wszystkich 13 sygnałów od Hash Ribbons, które regularnie pojawiają się od grudnia 2011 roku. Zawiera one dane zarówno na temat maksymalnego spadku po pojawieniu się niebieskiej kropki (łącznie z -45% z kryzysu COVID-19), jak i maksymalnego wzrostu mierzonego do absolutnego szczytu.
Zatem przy uwzględnieniu takich skrajnych danych otrzymujemy średnie wzrosty do zakupów przy sygnale z Hash Ribbons na poziomie 4157% maksymalnego zysku i jedynie 11% możliwej maksymalnej straty.
Czy 30 000 USD było makro dołkiem?
Pomimo jednej pomyłki niebieskiego sygnału od Hash Ribbons, wielu analityków rynku kryptowalut przykłada dużą wagę do tego wskaźnika. Przykładowo znany trader i youtuber Eric Crown twierdzi, że mocnym wyznacznikiem makro dołka na rynku BTC jest zbieżność 3 wskaźników: niskiej zmienności Bitcoina, początek trendu wzrostowego na dziennym wykresie BTC oraz właśnie niebieski sygnał „Buy” od Hash Ribbons.
W niedawnym artkule BeInCrypto wskazało, jak zmienność na rynku BTC osiągnęła pod koniec lipca roczny dołek. Wskaźnik BBWP wygenerował wówczas niebieski sygnał minimalnej zmienności. W połączeniu z rozpoczęciem trendu wzrostowego – wyższy szczyt i wyższy dołek – na wykresie ceny BTC oraz z niebieską kropką od Hash Ribbons warunki wymienione przez Crowna właśnie się zbiegają.
Czy oznacza to, że Bitcoina czeka prosta droga do 100 tyś. USD? Prawdopodobnie nie. Czy zatem dołek w obszarze 30 000 USD, który służył jako wsparcie od maja do lipca, może być ceną poniżej której BTC już nigdy nie spadnie. Historyczne dane sugerują, że tak.
BeInCrypto Polska - Hash Ribbons dla Bitcoina zapalił się na niebiesko – czy to makro dołek?
